Pensionsfradrag

Hvis du i dag betaler bundskat, fordi du har en løn under 640.400 kr., har de nye regler ingen betydning for din indbetaling til pension. Men hvis du betaler topskat i dag, er de nye regler interessante – især for dig, der lander i mellemskat-gruppen fra 2026, hvor den helt store ændring ligger.

De ændrede skattesatser betyder nemlig, at dit fradrag for pensionsindbetalinger bliver mindre værd for dig fra 2026. For pensionsfradraget gives i hele den personlige indkomst (dvs. i alle skattesatser), hvorfor dit fradrag bliver lavere, jo lavere skat du betaler.

Så hvis du i dag betaler topskat, men mellemskat fra 2026, går du fra at betale 15 pct. i skat i dag (samlet skat på 52,8 pct.) til 7,5 pct. (samlet skat på 45,3 pct.) fra 2026. Det betyder, at for hver 100 kr. du betaler ind til pension, får du i dag 53 kr. i fradrag (det koster dig 47 kr. at indbetale 100 kr.), men fra 2026 er dit fradrag kun 45 kr. (det koster dig 55 kr. at indbetale 100 kr.). Derfor får du mere ud af dine penge ved at indbetale ekstra på pension i år og næste år, hvor du får et højere fradrag.

Sammenligner du fradraget ved indbetaling til pension med den skattesats, du regner med at betale ved udbetaling af pensionen, er det muligt at opnå en skattegevinst. Det sker, hvis du indbetaler (dvs. får fradrag) i topskat og får udbetalt (dvs. bliver beskattet) i mellemskat. Gevinsten ligger altså i fradraget i topskatten (52,8 pct.), som beskattes i mellemskatten (45,3 pct.) eller bundskatten (37,8 pct.) afhængig af, hvor store pensionsudbetalinger du har – og den opstår, fordi dine pensionsudbetalinger samlet set er lavere end din lønindtægt, og du derfor lander i en lavere skattesats.

Det er dét, vi kalder skattespring. For generelt er det godt at indbetale til pension, men det er særligt godt, hvis dit fradrag er mere værd, når du indbetaler, end skatten er, når pengene skal udbetales. Forskellen mellem din indkomst/skat på hhv. ind- og udbetalingstidspunktet er altså afgørende for størrelsen af din skattegevinst.

Forklaringen for alle indkomstgrupper kommer her.

Hvis vi for nemheds skyld siger, at du laver en ekstra pensionsindbetaling på 1.000 kr. efter skat, kan du herunder se, hvad det reelt koster dig (fordelt på indkomstgrupper):

De nye skattereglers konsekvens for dine pensionsindbetalinger.

Bundskat: Ingen forskel.

Mellemskat: Dit fradrag falder, når din skat falder fra 15 pct. nu til 7,5 pct. fra 2026. Derfor er det en god ide at lave ekstra pensionsindbetalinger i år og næste år, hvis du har luft i økonomien til det.

Topskat: Ingen forskel.

Ekstra topskat: Dit pensionsfradrag bliver endnu mere værd for dig i 2026, hvorfor det kan være en god ide at indbetale ekstra til pension til den tid.

Du kan spare i skat ved at indbetale på ratepension eller livrente, da det giver et fradrag på 57,8 pct. af det, du indbetaler. Når pensionen skal udbetales, sker det oftest til en lavere skattesats og dermed opstår der en skattegevinst.

Ved fradrag i den ekstra topskat og udbetaling i mellemskat giver det eksempelvis en gevinst på 12,5 procentpoint i lavere skat. Der er også gevinst ved at indbetale i år og næste år og få fradrag i den nuværende topskat, hvis selve udbetalingen sker i mellem- eller bundskat.

Udbetalingskonsekvenser

Men én ting er skattereformens konsekvenser for dine pensionsindbetalinger. Noget andet er konsekvenserne for udbetalingen af din pension. For det er jo ikke meget værd at undgå topskat på din pensionsindbetaling, hvis du alligevel skal betale topskat, når du skal have pengene udbetalt.

Her får dig, der betaler mellemskat fra 2026, den største gevinst. For selvom dit fradrag bliver lavere på dine indbetalinger fremover, så kommer gevinsten, når din pension skal udbetales. Eksempelvis: Hvis du fik din pension udbetalt i dag, ville du have 470 kr. i hånden af en pensionsopsparing på 1.000 kr. Fra 2026 har du 550 kr. i hånden.

Hvis vi for nemheds skyld siger, at du får udbetalt 1.000 kr. af din pension, kan du herunder se, hvor mange penge du får i hånden, når din pension bliver udbetalt (fordelt på indkomstgrupper). Der betales ikke AM-bidrag af pensionsudbetalinger, og derfor er beløbsgrænserne opgivet efter AM-bidrag:

*Hvis du fra 2026 skal betale ekstra topskat ved udbetalingen af din pension, bør du forsøge at tilrettelægge udbetalingerne, så de ender udenfor rammen af den ekstra topskat, hvis det i øvrigt passer til dit behov for udbetaling. Det kan du f.eks. gøre ved at starte udbetaling tidligere eller forlænge udbetalingsperioden, så du kommer ned på en lavere skattegrænse.